金融制度是现代社会经济发展中重要的基础性制度。一方面，金融作为国家重要的核心竞争力和国之重器，是国家的经济命脉；另一方面，金融不断深入人民生活，越来越多的人参与到投资、储蓄、借贷和保险等各种金融活动中，金融成为社会公平和人民幸福的稳定器。不断学习金融知识从而指导金融实践，可以更科学有效地管理资产、负债、收支和风险，帮助居民更好地实现幸福生活，让他们有更多更丰富的生活选择，这就是本书的核心——帮助大家实现金融幸福。
本书提供一个完整的框架来帮助大家学习金融知识，更好地实现金融幸福。它不是帮助大家获得“点石成金”的金手指，而是希望成为大家追求金融幸福的好帮手。由于每个人的年龄、收入、支出、教育和家庭情况各不相同，现实中不存在适用于所有人的万能方案，我们需要根据具体情况做出适合自己的最优金融决策。金融幸福的实现是一个动态的过程，需要不断完善。我们需要掌握扎实的金融知识并付诸实践，在不断学习和调整中逐步走上金融幸福之路。

廖理，清华大学五道口金融学院讲席教授、博士生导师、教育部长江学者特聘教授。

第一篇 金融幸福
第一章 开启金融幸福之门
第一节 基础知识
第二节 什么影响金融幸福
第三节 如何实现金融幸福
第二章 金融幸福的经济学理论
第一节 基础知识
第二节 背离金融幸福的行为偏差
第二篇 财务规划
第三章 理财规划
第一节 基础知识
第二节 厘清财务状况
第三节 实施理财规划
第四章 纳税管理
第一节 基础知识
第二节 劳动收入纳税
第三节 其他收入纳税
第四节 非收入纳税
第五节 如何做好纳税管理
第三篇 资产管理
第五章 资产管理概述
第一节 基础知识
第二节 如何做好资产管理
第六章 流动性管理
第一节 基础知识
第二节 流动资产
第三节 如何做好流动性管理
第七章 金融资产管理
第一节 基础知识
第二节 金融资产
第三节 如何做好金融资产管理
第八章 实物资产管理
第一节 基础知识
第二节 实物资产
第三节 如何做好实物资产管理
第四篇 债务管理
第九章 个人信用管理
第一节 基础知识
第二节 个人征信
第三节 如何做好个人信用管理
第十章 负债管理
第一节 基础知识
第二节 负债
第三节 如何做好负债管理
第五篇 风险管理
第十一章 社会保险管理
第一节 基础知识
第二节 社会保险
第三节 如何做好社会保险管理
第十二章 商业保险管理
第一节 基础知识
第二节 人身险
第三节 财产险
第四节 如何做好商业保险管理
第十三章 金融诈骗防范
第一节 基础知识
第二节 金融诈骗
第三节 如何防范金融诈骗
第六篇 养老与传承
第十四章 养老规划
第一节 基础知识
第二节 养老规划的流程
第三节 如何做好养老规划
第十五章 财富传承管理
第一节 基础知识
第二节 财富传承的方法
第三节 如何做好财富传承管理
第十六章 通往金融幸福之路

一、金融有助于人民实
现幸福生活
新中国成立以来，尤其
是改革开放以来的40多年里
，我国经济实现了快速发展
。从经济总量上看，我国国
内生产总值从1978年0.36万
亿元上升至100万亿元以上
，在21世纪前10年陆续赶
超了法国、英国、德国和日
本，跃居全球第2位。与此
同时，我国城乡居民收入大
幅增长，已摆脱了绝对贫困
，人民生活由温饱不足到实
现全面小康，成为世界上中
等收入人口最多的国家。我
国居民食品支出的比重大幅
下降，家电汽车文化旅游等
支出的比重大幅上升，住房
条件得到显著改善。
习近平总书记指出，“世
界上最大的幸福莫过于为人
民幸福而奋斗”。党的二十
大报告进一步明确，我国社
会主要矛盾是人民日益增长
的美好生活需要和不平衡不
充分的发展之间的矛盾。我
们必须坚持在发展中保障和
改善民生，鼓励共同奋斗创
造美好生活，不断实现人民
对美好生活的向往，增强人
民群众获得感、幸福感、安
全感。
金融制度是现代社会经
济发展中重要的基础性制度
。一方面，金融作为国家重
要的核心竞争力和国之重器
，是国家的经济命脉；另一
方面，金融不断深入人民生
活，越来越多的人参与到投
资、储蓄、借贷和保险等各
种金融活动中，金融成为社
会公平和人民幸福的稳定器
。不断学习金融知识从而指
导金融实践，可以更科学有
效地管理资产、负债、收支
和风险，帮助居民更好地实
现幸福生活，让他们有更多
更丰富的生活选择，这就是
本书的核心——帮助大家实
现金融幸福。
二、追求金融幸福面临
挑战
1.我国居民家庭资产负
债表极大丰富
随着收入的不断增加，
居民的财富开始积累，一个
显著的标志就是家庭资产的
不断丰富。越来越多的居民
拥有了住房和汽车，并逐步
开始涉足金融市场开始拥有
金融资产。与此同时，大多
数购买住房和汽车的居民背
负了长期的房贷和中期的车
贷，加上短期的消费贷，家
庭的资产负债表开始形成并
变得日益复杂。截至2021
年底，全国共开立银行卡
92.47亿张（人均6.55张）
，其中信用卡8亿张（人均
0.57张），金融机构住户存
款103.3万亿元（人均7.32
万元），住户贷款71.1万亿
元（人均5.03万元），其中
短期消费类贷款8万亿元，
中长期消费类贷款（房贷）
45.5万亿元，经营性贷款
16.2万亿元。虽然97%以上
投资者持股市值在50万元以
下，但我国资本市场个人投
资者超过1.9亿。面对日益
复杂的金融产品和金融服务
，居民既要管理好自己的资
产，又要管理好负债，这是
挑战之一。
2.金融科技对金融幸福
是双刃剑
依托于移动互联网、人
工智能、大数据、云计算、
区块链等技术的快速发展，
金融科技能够提升金融的效
率、降低交易成本、增加了
居民的金融可得性。金融机
构从之前的不愿意服务于个
人客户到积极开拓零售市场
。但金融科技的发展在带来
金融创新和便利的同时，导
致金融风险的不断扩散。例
如，短暂存在的互联网存款
，导致某些地区村镇银行的
风险从局部蔓延至全国。又
如，网上支付给居民提供了
便利，但是也给金融诈骗带
来了可乘之机。在金融科技
时代居民做好风险管理，这
是挑战之二。
3.居民金融知识水平仍
不容乐观
在金融科技的推动下，
金融产品和服务日益精细化
和复杂化。与此同时，居民
金融素养水平仍落后于金融
业的发展，大部分居民很难
正确理解和使用金融产品和
服务，例如很多金融产品说
明书对居民来说如同“天书”
。更令人担心的是，有些消
费者虽然金融素养较低，但
却对自己的金融认知高度自
信。他们不但会在不理性的
金融交易中损失财富，而且
极易成为金融欺诈的受害者
。已有的研究发现，我国居
民的整体金融知识水平在国
际上属于较低水平，2021
年4月，人民银行消费者保
护局在全国范围内开展了金
融素养调查，其结果不容乐
观：比如虽然74.63%的受
访者认为高收益往往伴随着
高风险，但是对什么是风险
并不很了解，仅有48.37%
的受访者知道单只股票比股
票型基金的风险更大；又比
如只有44.69%的受访者能
够将季度收益率转化为年化
收益率。居民的金融知识普
遍有待提高，这是挑战之三
。
4.金融行为不理性带来
后果
在上述背景下，相当多
的居民无法应对这些挑战。
我们的研究显示，金融素养
越低的家庭更不愿意持有风
险资产，以及更不愿意借贷
，在需要借贷的时候他们会
选择更高成本的非正规渠道
。人民银行的调查结果也显
示只有21.65%的受访者查
询过个人信用报告，同时在
防范风险方面也表现的严重
不足，只有21.82%的受访
者购买过商业保险，这里的
保险包括了寿险、重疾险、
医疗险、车险等多种保险。
调查还显示分别有34.09%
和6.61%的受访者表示收入
等于支出和支出大于收入。
在有贷款的受访者中，分别
有33.72%和7.31%的受访
者表示债务负担较重和非常
重。在应对意外开支上，虽
然有59.67%的受访者现有
储蓄足以应对意外开支，但
分别有18.74%、16.01%和
5.58%的受

本书全面分析全面家庭金融的各个方面，包括金融幸福、财务规划、资产管理、债务管理、风险管理、养老与传承，并提出在理财规划的执行过程中，针对出现的新情况、新问题，要对理财规划进行适当的调整与改进。
一方面将金融带入生活，本书虚构了苏小轼和王小弗一家人，以他们一家生活中的金融故事为例讲述金融知识；另一方面引入金融产品和服务的案例解读，方便大家学习和掌握。

党的二十大报告提出，增进民生福祉，提高人民生活品质，鼓励共同奋斗创造美好生活，不断实现人民对美好生活的向往。其中，金融幸福作为民生福祉的重要组成部分、提高人民生活品质的关键环节与实现人民美好生活的必不可少的要素，希望每位读者都能够了解它。本书将为读者介绍什么是金融幸福，以及如何实现金融幸福。
第一节 基础知识
一、什么是金融幸福
金融幸福，是消费者根据自己的金融状态而感受到的幸福程度。如果金融状态很好，那么消费者感受到的金融幸福可能也比较强烈；如果金融状态比较差，那么消费者可能不太会感受到金融幸福。
金融状态，可以用两部分来衡量：客观状态与主观状态。我们个人或者家庭的收入水平、支出水平、资产、负债、保险等情况，都属于客观状态；而每个人掌握的金融知识，以及做出的金融决策等，则属于主观状态。
拥有较高金融幸福感的消费者，能够根据掌握的金融知识做出较为合理的金融决策，能够在当前和未来拥有金融安全感和幸福的生活水平。
这里的金融安全感是指既能够应对日常开支，也能够应对意外的大额财务需求，而幸福的生活水平是指个人有能力选择期望的生活方式。
二、金融幸福四要素是什么
第一个要素是金融知识。金融知识分为以下几个方面：一是基本的金融概念，比如货币的时间价值、复利、风险和资产分散化等；二是基本的金融理论，比如生命周期理论、信息不对称、有效市场假说等；三是了解和熟悉市场上的金融产品和金融服务，比如股票、基金、债券和期货等。
第二个要素是金融决策。金融决策是指人们根据自己掌握的金融知识和理论做出的金融行动。比如，当人们充分了解资产流动性的重要性，就会配置一部分资产在流动性高的金融产品上；了解了人生会遇到各种风险，就会购买保险来管理或者对冲这些风险；了解了资产分散化的好处，就会把个人或家庭资产配置在不同类别的资产上；了解了个人征信记录的重要性，就会管理自己的借贷和偿还行为等。
第三个要素是金融安全。金融安全首先包含人们应付日常必要开支的能力。我们每天都有日常开支，比如购买食物，支付水电费、房租、交通费用等。衣食住行的开支是必要的，也是无法回避的。如果我们的基本生活存在问题，那么也谈不上金融幸福。长期来看，人们也需要具备承担意外支出的能力。虽然不希望产生意外支出，但是为了预防意外事故的发生，我们也需要提前购买保险，或者准备一定的储蓄，这会增加我们承受金融冲击的能力。
第四个要素是幸福生活。幸福生活是指人们不断提高生活品质，自由做出让自己和家人感到幸福的选择。在保证金融安全的前提下，如果一个人拥有更多享受生活的自由，如享受美食、便利交通，以及更高的生活品质，如出国旅游、参与公益事业等，就能够获得更高的金融幸福感。 三、如何量化金融幸福
基于居民金融幸福四要素，我们从支出、储蓄、贷款、保险和养老五个方面设计了可以进行评分的问题。每个问题均描述了在不同情境下，个人对于金融幸福各个方面的感受，部分问题可以用数字1-9来量化感受。大家在回答下述问题之后，将会得到自己的金融幸福分数。分数越高，意味着金融幸福感越强。
大家扫描左侧的二维码图片并回答问题，可以直接获取属于自己的金融幸福分数。
支出是金融幸福最基础的问题。每个人每天都会产生基本生活支出。除去基本生活开支，余下的开支属于其他消费。支出状况强烈影响着金融幸福感。如果支付不起最基础的日常生活开支，那么金融幸福感相对较弱；如果除了最基础的需求，支付其他消费账单很困难，那么幸福感也不会太强；如果有余力追求更高的生活品质，则金融幸福感较强。
储蓄状况也是检验金融幸福的重要风向标。储蓄状况可以分为两种。从短期看，如果突然发生意外，例如生病、受伤、失业等，我们是否有一笔存款，能够在短期内应付意外支出？如果应对意外支出游刃有余，那么可以判断我们的金融幸福感比较强；如果面对这种情况手足无措，没有足够的钱来应对，那么我们的金融幸福感也会相对较弱。从长期看，是否有规律储蓄的习惯、是否设立了长期的储蓄目标等，都是考量金融幸福的切实因素。
贷款状况是金融幸福的重要衡量标准。合适的贷款有利于帮助人们的生活。但是，如果还款压力巨大，每月将大比例收入用于偿还贷款，那么势必会减少消费，支出状况与储蓄状况也会因此受到影响，导致金融不幸福。此外，虽然我们拥有一定的还款能力，但如果由于信用水平较低，无法获得贷款，那么也会因此而金融不幸福。因此，适度的借贷有助于提升金融幸福，但是我们需要谨慎借贷，用好这项金融工具。
个人或家庭的抗风险能力是构成金融幸福的重要一环。虽然谁都不希望发生意外，但是也应该为可能发生的风险问题做足准备。如果我们具有较强的风险防范意识，并拥有一定的保险储备，那么金融幸福感肯定会更高；如果不具备风险防范意识，抗风险能