《中国私募证券投资基金行为与监管研究》由巩云华著，通过对成熟市场国家和地区监管经验的比较，对我国私募证券投资基金内涵的界定，对私募证券投资基金运行的现状、特点和投资行为及影响因素的分析，提出适合中国证券市场和私募证券基金发展特点的监管建议。

1 绪论

 1.1 选题背景及选题意义

 1.1.1 私募基金正成为影响全球金融市场稳定的重要力量

 1.1.2 后危机背景下私募基金监管方向和监管内容的争议

 1.1.3 国内私募证券投资基金业面临发展与规范的矛盾

 1.2 研究意义

 1.2.1 系统研究私募基金有利于证券市场的健康发展

 1.2.2 系统研究私募基金有利于保护投资者的利益

 1.2.3 系统研究私募基金有利于提高证券市场的运行效率

 1.3 研究思路、主要内容及结构安排

 1.3.1 本书的研究思路

 1.3.2 本书的主要内容和结构安排

 1.3.3 本书的主要创新点

 1.3.4 本书研究的不足之处

2 私募基金投资行为理论述评及文献综述

 2.1 机构投资者与市场效率

 2.1.1 机构投资者与有效市场假说

 2.1.2 机构投资者与资本市场效率的衡量

 2.1.3 私募基金行为与资本市场的微观效率

 2.2 私募基金行为与证券市场的稳定

 2.2.1 机构投资者行为理论的发展

 2.2.2 机构投资者行为理论

 2.2.3 机构投资者行为特征

 2.2.4 私募基金与证券市场稳定的国内研究

 2.2.5 私募基金与证券市场稳定的国外研究

 2.3 私募基金行为与投资者风险、公司治理

 2.3.1 私募基金与投资者：委托一代理

 2.3.2 机构投资者与公司治理

 2.3.3 机构投资者参与公司治理的作用

3 私募基金监管的理论比较及文献述评

 3.1 证券监管理论的比较分析

 3.1.1 主张强化监管的理论辨析

 3.1.2 主张管制失灵的理论辨析

 3.1.3 主张监管无益的理论辨析——金融抑制、金融深化与金融约束辨析

 3.2 对冲基金规制的新理念辨析

 3.2.1 巴塞尔委员会：强化交易对手监管

 3.2.2 IOSCO：增强对冲基金的透明度

 3.2.3 BIS：重点监管衍生品交易

 3.2.4 IMF：有限监管

 3.2.5 FSF：限制对冲基金高杠杆

 3.3 海外对冲基金监管研究述评

 3.3.1 对冲基金监管必要性的争议

 3.3.2 对冲基金监管体制比较研究

 3.3.3 对冲基金监管模式比较研究

 3.4 中国私募证券基金监管研究述评

 3.4.1 中国私募证券投资基金属性的研究综述

 3.4.2 中国私募证券投资基金监管思路的研究

4 海外私募基金监管比较与借鉴

 4.1 海外私募证券投资基金监管制度比较

 4.1.1 海外私募基金发展概述

 4.1.2 秉承效率优先理念的经济体注重自律监管

 4.1.3 秉承安全优先理念的经济体注重政府监管

 4.2 海外私募证券投资基金监管内容比较

 4.2.1 美国：豁免条款限制

 4.2.2 英国：自律监管为主的内容组合

 4.2.3 中国香港地区：管理人规范和信息披露要求

 4.2.4 日本：投资者资格限制

 4.2.5 中国台湾地区：投资者资格和募集方式限制

 4.3 金融危机与私募基金监管

 4.3.1 对冲基金风险外溢效应明显

 4.3.2 金融创新加剧对冲基金风险

 4.3.3 自律监管使对冲基金风险累积

5 中国私募基金发展的现状与问题

 5.1 中国私募基金的特点及内涵辨析

 5.1.1 私募证券投资基金的内涵

 5.1.2 私募基金的特点

 5.1.3 私募证券投资基金相关概念辨析

 5.2 中国私募证券投资基金的存在形式

 5.2.1 信托公司证券投资信托计划

 5.2.2 基金公司多客户特定资产管理计划

 5.2.3 证券公司集合资产管理计划

 5.2.4 民间私募

 5.2.5 私募基金不同存在形式的异同

 5.3 中国私募证券投资基金发展的历程及特点

 5.3.1 信托公司证券投资信托计划的发展历程及特点

 5.3.2 证券公司集合资产管理计划的发展历程及特点

 5.3.3 基金公司特定客户资产管理计划的发展历程及特点

 5.4 本章研究结论

6 私募基金的投资行为实证分析——以阳光私募为例

 6.1 阳光私募投资行为与上市公司效率

 6.1.1 问题的提出

 6.1.2 文献综述及研究思路

 6.1.3 研究样本与数据选取

 6.1.4 建模

 6.1.5 实证检验过程

 6.1.6 实证检验结论

 6.2 阳光私募投资行为与证券市场波动

 6.2.1 问题的提出

 6.2.2 文献回顾

 6.2.3 研究方法与数据的选取

 6.2.4 实证结果

 6.2.5 实证分析结论

 6.3 阳光私募反馈交易行为及影响因素分析

 6.3.1 时间序列变量的选取

 6.3.2 Granger因果检验分析

 6.3.3 Granger因果检验结论

 6.4 阳光私募投资行为多变量协整检验

 6.4.1 问题的提出

 6.4.2 研究思路及数据和变量的选取

 6.4.3 时间序列协整检验结果

 6.5 本章研究结论

 6.6 本章相关检验过程附表

 6.6.1 阳光私募协整检验数据袁

 6.6.2 协整检验的EViews过程

7 研究结论与政策建议

 7.1 研究结论

 7.1.1 关于私募基金监管经验的借鉴

 7.1.2 中国A股市场私募基金的特点

 7.1.3 关于私募证券投资基金的行为特征

 7.2 政策建议

 7.2.1 明确私募证券投资基金的法律内涵

 7.2.2 建立系统的监管制度

 7.2.3 完善监管内容和监管措施

参考文献

附录 私募基金持股比例表