卡尔·理查兹著金笙编译的《理财最重要的事(精)》一书探索了人们应做之事和实际所做之事的差距，即“行为鸿沟”，引导读者重新思考投资理财中最重要的问题。作者用生动的图画帮助犯错误的投资者避免理财陷阱，停止在一些不重要的地方浪费时间和金钱，让理财变得更简单。

我们在投资理财中为什么会亏钱?将问题归咎于经济形势或金融市场是很容易的，但真正的原因其实是我们自己所做的决定。

我们在投资理财过程中总是一次次地重复同样的错误，让情绪影响了本应进行理智思考的理财决策过程。金笙编译的《理财最重要的事(精)》作者卡尔·理查兹将这种人们应做的事和实际所做的事之间的差距称为“行为的鸿沟”。他用生动的图画为我们逐一讲解了这种差距的具体表现。作者发现，只要人们对此有所认识，投资就会越来越明智。

本书将教你重新思考很多投资理财中最重要的问题，帮助你：

停止亏钱!

避免高买低卖

避免陷入空泛的理财建议的陷阱

教你对自己的时间、精力和金钱有更明智的投资策略

停止在一些并不重要的地方浪费时间和金钱

找到你真正的理财目标

让理财变得更简单

任何时候学会理财最重要的事都不算晚，正如作者所说：我们都犯过错误，但现在要给自己一个检讨错误的机会，找出自己的行为误区，制订相应的计划来避免重蹈覆辙。真正的目标并不是每次都能做出“完美”的理财决策，而是尽己所能，勇往直前。大部分时候，这样足矣。

前言

4副滑雪板

第一章

我们无法战胜市场，向来是市场战胜我们

第二章

完美的投资

第三章

无视所谓的理财建议和市场预测

第四章

财务人生规划

第五章

信息冗余

第六章

计划不如变化快

第七章

理性投资，别被感情左右

第八章

为自己的行为负责（但你无法控制结果）

第九章

关于金钱的对话

第十章

简单，却不容易

结语

致谢

事实上，这对购买目前业绩最好的股票的风险性评估不足。越是热门的投资项目，风险越大。我一个朋友的朋友的兄弟在2010年购买了一些白银，赚了一大笔钱，大约有20万美元。这是一项风险很高的投资，但最后确实成功了。于是，他决定再多买一些。他觉得，既然白银在他当初的交易价位上都能赚钱，而现在的价位已经是当时的三倍，肯定更值得购入。

我们不知道这个人的投资结果如何。但是，你觉得他的行为符合逻辑吗?反正他自己觉得符合逻辑!因为他读了大量推断白银价格会继续攀升的文章。

这一点提醒了我，所有投资者身上还存在另一个严重问题。我们倾向于认为自己知道的东西比不知道的东西更重要。这个白银投资爱好者读了很多银价看涨的文章，虽然这些文章是那些销售白银的公司写的。他从未考虑过，或许也有很多理由表明现在不该投资白银。于是，他将自己的退休金全都拿去投资贵金属——还建议他的兄弟也这么做。(如果说你向自己的兄弟寻求投资建议是一个坏主意，那么给自己的兄弟提供投资建议就是一个更坏的主意。在这种情况下，他的兄弟不会说谢谢……)

常会有客户打电话给我，说他瞄准了下一只好股票。对他来说，将自己的计划丢到一边，忘记自己的目标，而将未来都押在他的兄弟给的建议上是非常正确的选择，这位仁兄曾很幸运地在股票价格低的时候将其购入。

我们进行投机的意愿具有一定的情感意义。我们从小就希望，甚至相信超级英雄和魔法是真实存在的。我们为弱者加油，虽然我们知道其战胜对手的可能性几乎像是一种奇迹。我们甚至还买彩票，似乎认为天上总会掉馅饼。认为买彩票或十个财务决定会永远改变我们的人生，其实并不是很疯狂的想法。事实上，这种感觉很不错。

问题是当你追求某个投资项目时，你会看不到周围真正重要的东西，比如你的目标和计划。

幻想只有在没有破灭的时候才会美好。在1999年年底时，我曾努力控制着自己想要买科技股的冲动——这种冲动逐月表现得更加强烈。每个人——我的朋友们、家人、客户——都劝我买科技股。我的妻舅正好在高科技企业工作，总是跟我讲述一些人轻易发家的故事，让我的这种冲动变得更加强烈。

然后，你猜怎么样?我投降了!我真的去找了一只我能找到的最热门的科技股(InfoSpace)，然后对其投入了一笔相当大的资金。

这只股票的价格在几个月内就从每股不到100美元飙升到了每股1 300美元以上，但是到2001年3月，其每股估价已经跌破25美元。

事情就是这样。这其中最讽刺的是，那些尽最大努力坚持自己的计划的人——那些在最终屈服前忍耐了最久的人——恰恰是最后受到最大伤害的人，因为他们是在股价接近最高点的时候才杀入的。一旦这些最同执的人投降了，你就知道市场上扬到顶的日子快来了，因为接下来已经没有继续接盘的人了。

如果你进入我的办公室，会发现墙上挂着一张被装裱好的股票。仔细一看，它就是我买的那只InfoSpace股票。我让那家公司将股票邮给我，这样我可以把它裱起来，每天看着它，就好像在提醒我莫忘当年的愚蠢。当时，我很痛苦，现在依然痛苦，但是这笔学费缴得还算值，我毕竟从中学到了非常珍贵的一课。

对99．99％的人来说，追逐世界知名的谷歌和苹果公司的结果会令人很失望。

P38-39

这是一本关于如何做出正确理财决策的书。

我不打算谈论该买哪只股票，或该投多少钱进股市。

我要讲述的是从实际出发，根据你的人生目标，做出符合你的价值观的决策。

可是，大家做决策的时候不就应该是这样的吗?

很遗憾，事与愿违，我们会困惑，我们会恐惧，我们会失控。

所以，这也是一本关于在理财决策过程中如何减少困惑、克服恐惧、拒绝失控的书。

这听起来似乎很难——随后，我们会发现，能做到这些并不总是很容易。可事实上，方法很简单，“简单”正是成功的秘籍之一。

我住在美国犹他州的帕克城，滑雪运动在当地非常盛行。几年前的一个早晨，有一个朋友驱车来到我家，找我一起去玩越野滑雪。我赶紧跑到车库里拿滑雪板。我发现自己一共有4副滑雪板，每一副适用于条件不同的雪道。瞪着这4副滑雪板，我突然间感到不知所措，实在拿不定主意该选哪一副。

当我不知要如何挑选滑雪板的时候，我的朋友在车里拼命地按喇叭，意思是说：得了，卡尔!快点儿走吧!太阳要出来了!再等下去雪都要化了!这真是太荒唐了!我投入了那么多时间、精力和金钱来收集这些滑雪板，就是为了能在任何情况下都有最合适的工具——可是现在这些滑雪板却只让我有种无力感。

那一天对我而言，是一个重要的转折点。我将三副多余的滑雪板处理掉，只留下了自己最喜欢的～副滑雪板：它自重轻，速度快，非常适合在我最喜欢的越野滑雪项目中使用。

然而，我留下的这副滑雪板并不能完美地适用于所有类型的雪道，在积雪很厚或很陡的雪道上甚至可能非常不适用。可是那又怎么样呢?它在大多数雪道上都能发挥得不错，而在我最喜欢的雪道类型上更是有着出色的表现。

现在，我出门时无须再因要带哪一副滑雪板而踌躇。反正只有一个选择，只需要拿起它就能走了。即使遇到这副滑雪板不适用的雪道，只要凭我丰富的经验，出色的应急能力，再加上几分运气，肯定也不会有大问题。

很多人觉得，出色的投资理财决策意味着要做到万无一失，要将每一种可能性都考虑进去。你得顾及各种潜在的危险，所有市场都要投资。你要不断修正对未来市场的预测，力求完美，这样才能胸有成竹，永远立于不败之地。你必须掌握有关金融市场动态的所有情况，你必须勒紧裤腰带努力存钱。

上述这种想法其实源自恐惧。我们(本能地)害十白人生的不确定性，害怕它的时起时落。所以，我们制订各种各样的计划，希望能够通过计划掌握自己的未来。如果我这么做，就不会出那种事；如果我现在卖掉股票，就可以避开市场大跌的情况；如果我投资目标精准，财务安全就有保障；如果我已经为所有事儿都忧愁了一遍，当真有坏消息传来的时候就能坦然面对了。

问题是，现实世界非常复杂，我们根本无法预料到未来将会发生什么。

这意味着，我们的大多数计划根本没用。当我有4副滑雪板的时候，反而每次都会选错!

我的观点是，我们的计划永远不可能覆盖所有的可能——而这并不是什么大事。你不必非得选出最完美的投资方案，不用非得省下多少钱，不必非得猜准投资回报率，也不用整日坐在电视机前看股市分析或上网疯狂搜索选股秘籍之类的东西。你不需要那种将所有可能性都考虑其中的完美计划。

如果制订计划并不是帮助我们解决理财问题的答案，那么，答案在哪里呢?简单来说，我们要怎样做才能得到我们想要的结果呢?

我们可以停止追逐不切实际的幻想。战胜股市，找准完美的投资目标，或是设计出万无一失的理财计划，这些都不会帮我们实现愿望。事实上，这些做法反而会给我们带来很大的麻烦。

我们可以在一定程度上保护自己——风险就是不管你预先想到多少种可能，但最终总会有你想不到的情况出现。我们对未来的猜测可能永远都会出错。我们不可能预料一切——但我们可以采取一些谨慎措施，保护自己免遭人生中不可避免的意外带来的伤害。

我们可以接受不确定性。变化不一定是问题。很多——甚至可以说大部分——人生中的小插曲都是好消息。只要我们没有被某种僵化的计划束缚住，当机会出现的时候，我们就可以发现机会，抓住机会。

我们可以决定自己真正想要什么。当有人问你，～生当中真正想要什么，你大概不会说自己这辈子真正想要的就是找准有高回报的投资机会。相信你会和大多数人一样，希望人生幸福而充实。你的理财决策应该符合你的人生观和世界观。越是了解自己，你的投资成功概率就越高——即你的投资会更加符合你真正的人生目标。找出自己真正想要的东西要花很多功夫，这是大部分人从未仔细寻找这个问题的答案的一大原因。可一旦你知道自己(和你的家庭)真正想要什么，你就会知道该做些什么——要买多少保额的保险、如何投资、要不要辞职创业等。

我们可以做出有意义的决定。我们无法控制股市和经济，但我们对自己的行为还是有自主权的。我们的每个决定确实可能会有很多不同的结果。事实上，好的决策有时也会带来不好的结果，谨慎地根据实际情况做出选择是帮助我们实现目标的最好方法。

我们可以依靠运气。理财师大多不喜欢“运气”这个词。某些事情的发生只是靠运气这种说法可能会让人很不安。但其实无法控制自己的命运也没什么大不了的。我们仍可以保持开放的心态，随机应对。有时，碰巧发生在我们身上的事情反而比自己精心筹划的事的结果要好得多。

大学期间，我在一家滑雪用品商店认识了我的妻子(运气)。我们于1995年结婚(明智之举，至少对我来说)，那时我仍在犹他州立大学念书，还没有选好专业，课余时间在一家工程公司挖掘沟渠。科里认为这种挖掘工作并不适合我的长期职业发展规划，而我无意中看到一则招聘广告。看到“secur时”这个单词，我们还以为是跟“安全”有关的工作——保安?或者帮人装一个报警器?这也算是保卫人民财产安全。

后来才知道，原来这是证券行业(securities industr)r)的招聘，招聘方是～家基金公司(运气)。经过选拔，面试官将最终候选人锁定在我和另一个人的身上。我就坐在那个竞争者旁边，一起在休息室等待着管理层的决定。

终于，门打开了。一位年轻女士走进来，公布说他们选择了另外那个人。那个人却看了看我说：“我不想要这份工作，还是你来吧。”(运气!)

就这样，我得到了这份工作。在过去15年中，我一直在给别人提供理财建议。我人生中遇到的每一件好的事情(还有很多)至少都有点儿运气的成分。即使是失败也让我学到很多东西，本书提到的很多观点都是从失败当中总结出来的。我学到的一个教训是：你不可能控制一切。尽力而为，然后就顺其自然吧。

我们可以信任自己。当然，人生也不会全靠运气。某日，我任职的那家基金公司的负责人通知我，说要调整我的上班时间，即以后周日都要上班。可是我在周日有另外的事要做，而且我已经告诉过负责人了。她让我自己选，于是我选择辞职。接下来，我有了下一份工作，而后是再下一份工作，再接下来我有了自己的公司，最后我成为《纽约时报》的专栏主笔，有了这本书，之后还发生了很多不错的事情。

我坚持了对自己真正重要的东西——我希望周日休息，因此失去工作。简直是灾难，对不对?但至少到目前为止，这个决定和这件倒霉的事彻底改变了我的人生。

我不认为世界上有所谓的发财捷径。而且进行理财决策并不仅仅是为了发财，而是为了得到你真正想要的东西——幸福和快乐。假如快乐有捷径，那就是——做最真实的自己。

或许你以前也听过这句话。

但是，我敢打赌你从没有在任何一本关于金钱的书里看到这些。

这本书无意于一步步地教读者如何投资。我也希望能够给大家遇到的问题一些更具体的答案，可我并不了解你的情况，因而也就无法告诉你具体怎么做才能解决你行为当中的问题。别忘了，接受陌生人的理财建议是危险的。

但是，这本书确实给出了一个大的框架，帮你开始更好地管理自己的钱。第一步先做一个深呼吸，然后反思过去做出的决定，找出应该改变的不明智行为。我们都犯过错误，但现在要给自己一个检讨错误的机会，找出自己的行为误区，制订相应计划来避免重蹈覆辙。

你真正的目标并不是每次都能做出“完美”的理财决策，而是尽己所能，勇往直前。在做决定之前，你必须清楚自己想要去哪儿。只要确立了目的地，不管是退休、旅行，还是孩子的学费，所有的决定都要朝这一个方向努力。当然，你也会需要调整航线，但只要你清楚自己的目的地是什么，就可以更轻松地避开过程中的行为陷阱。

最后，再强调一次，真正的目标并不是每次都能做出“完美”的理财决策，而是尽己所能，勇往直前。大部分时候，这样足矣。

《理财最重要的事》的风格是睿智而；令静的，这本书教我们如何去制服内心的情绪破坏者——那种在市场达到峰值时告诉我们加倍投资的声音，以及在市场不景气时让我们慌乱撤出的声音。理查兹向我们展示了，要想实现自身的财务安全，放慢脚步、平稳心态就能赢。

丹·希思(Dan Heath)

《学着坚持与转变》(made to stick and Switch)的合著者

“啊，太透彻了!卡尔-理查兹能够看透人们对于金钱不断犯下的错误。然后，他利用幽默和切实有效的助推工具带领人们又走回正途。”

简·查特斯基(Jean chatzky)

《支付它！》(Pay It Down!)的作者

《理财最重要的事》在一个重要问题上给我们以启发：我们怎样才能把有关钱的事儿看得更透彻，如伺看待金钱在幸福生活中扮演的角色?卡尔．理查兹向我们展示了在投资、储蓄、花钱时应当怎样做才能创造更大的幸福感。

格雷琴·鲁宾(Gretchen Rubin)

《幸福计划》(The Happiness Project)的作者

谁说常识就真的是人尽皆知呢?这里有为在钱的事情上做了愚蠢之事的人提供的聪明的、策略性强的、具有实践意义的建议。

赛斯·高汀(Seth Godin)

《我们都不是寻常人》(we Are All weird)的作者