随着中国经济步入新常态和金融改革深入推进，银行业盈利增速逐步下降、结构持续改善和趋于多元化的运行新格局已经到来。银行业正在告别高资本消耗的粗放式增长方式，向内涵发展、低资本消耗的集约式增长方式转型。在此背景下，改革创新和转型发展正在成为中国银行业“新常态”下的主旋律。

本年度，编著者们杨再平和连平按照战略转型篇、利率市场化篇、风险管理篇、业务发展篇及互联网金融篇五大类别，甄选出23篇佳作汇编成这本《中国银行业发展研究优秀成果评选获奖作品选集（2015）》，充分体现了银行业研究领域所应具备的水准。

由杨再平和连平共同主编、中国银行业协会行业发展研究委员会编写的《中国银行业发展研究优秀成果评选获奖作品选集（2015）》一书分战略转型篇、利率市场化篇、风险管理篇、业务发展篇和互联网金融篇等五个篇章，汇集了23篇中国银行业协会行业发展研究委员会举办的“中国银行业发展研究优秀成果评选”活动的获奖作品。其中既有提交中央高层领导作为决策参考的报告，也有作为银行自身转型发展指导方针的报告，既有对大型商业银行的研究，也有对中小金融机构和农村金融机构的专门研究。本书的出版旨在为从事银行业研究的同行提供一个学习和交流的平台。

第一篇 战略转型篇

 战略大转型——中国华融创新发展理论与实践

 转型与重构：中国地方银行体制模式框架分析

 从跟随到引领——“走出去”和银行国际化发展转型

 中小商业银行组织架构优化路径选择：同业经验比较及启示

 网点发展方式转变的模式选择与实践

第二篇 利率市场化篇

 新常态下中小银行利率市场化研究

 利率市场化对商业银行内部资金管理的影响及对策

 利率市场化条件下商业银行利率风险管理研究

 中国银行业盈利水平与NIM的关系及变动趋势研究

第三篇 风险管理篇

 化解地方政府性债务风险的金融创新研究

 中外银行资本管理与资本工具创新：比较研究

 大数据在商业银行信用风险管理领域的应用研究

 中小银行业务连续性管理可视化、智能化的研究与实践

第四篇 业务发展篇

 贸易金融

 中国新型城镇化的路径选择与金融支持

 中国农村金融抑制与金融深化问题研究

 宏观金融环境变化对商业银行资产负债配置及管理的影响和对策

 当前农村“三权”抵押融资的制度构建、实践探索和路径研究——基于武汉农村商业银行的实证研究

 商业银行同业创新业务的法律规制

第五篇 互联网金融篇

 互联网金融生态及规制研究

 互联网挑战银行——谁是21世纪的恐龙

 商业银行互联网金融服务“三农”策略研究

 互联网金融革新下股份制银行的个性化发展

附录

 关于表彰中国银行业发展研究优秀成果评选（2015）获奖个人及单位的决定

篇章导读

随着我国经济与世界经济的深度融合，国内市场化改革进程的加快推进以及包括信息技术在内的科技创新高速发展，我国银行业正面临着全新的外部环境。特别是当前我国经济发展进入新常态，经济增速换档、结构调整加快，互联网等金融新业态快速涌现、利率市场化和人民币国际化进程明显加快，这既是对商业银行业务经营的重大挑战，更是其战略转型发展的重大机遇。重业务规模、拼增长增速、同质化竞争、粗放式经营的“老路子”亟须改变，取而代之的是讲质量、讲效率、内生发展、科学创新、差异化特色经营的“新路子”。银行如何“练好内功”，顺利从“老路”走上“新路”，一要靠科学合理的战略规划，二要靠扎实推进的转型创新。

“战略转型篇”中收录的这五篇文章，从不同角度介绍了对各类银行发展转型模式的探索与思考：有走综合化经营转型的先进经验，有地方银行体制模式的框架设计，有银行网点发展方式的积极探索，有不同中小银行组织架构的横向比较，还有对银行国际化发展转型的战略思考。这些都是近年来银行转型发展成果的体现，更是一线经营管理者的思考与智慧结晶，具有很强的实践指导价值，值得广大从业人员学习与思考。——中国银行业监督管理委员会大型银行部副主任苗雨峰

战略大转型——中国华融创新发展理论与实践①（①本文摘自出版图书：《战略大转型——中国华融创新发展理论与实践》，作者：赖小民，出版单位：中国金融出版社，出版时间：2014年9月。）

中国华融资产管理股份有限公司 赖小民

时光荏苒如白驹过隙，回眸过去十几年，世界经济跌宕起伏，全球经济的再平衡不断形成发展新格局。与此同时，我国经济在经历了近三十年的快速增长后，逐步进入中高速增长区间，加快探索经济结构的调整优化和增长方式的转型升级，作为经济发展的重要支撑力量，金融体系随之不断推进深层次变革。在此背景下，1999年成立的四大金融资产管理公司，经历了从政策性主体到市场化主体的深刻蜕变，实现了从小到大，从弱到强，从亏损到盈利，从“单一处置”到“综合经营”的巨变，呈现了我国金融体制改革不断深化进程中一支新生力量的快速成长。

中国华融作为我国目前最大的金融资产管理公司，经过商业化转型发展尤其是2009年以来的跨越式发展，现已交出一份骄人的成绩单。截至2014年末，资产规模比2009年增长了20多倍，净资产比2009年增长5倍多，最大限度地实现了国有资产的保值增值。公司拨备前利润从2008年的4．03亿元到2014年的258亿元，增长近63倍多，从一个绝大多数分公司严重亏损的机构发展到每家分公司都盈利几个亿、十几个亿的综合化金融机构，业绩瞩目，硕果累累。以中国华融为代表的金融资产管理公司是我国金融体系深化改革的亲历者和见证者，把中国华融的转型创新发展过程客观、真实、系统地总结记录下来，有利于我们全面了解金融资产管理公司的转型发展思路和具体创新实践，也有利于我们进一步加深对中国金融业改革发展的认识，更有利于我们牢牢把握发展机遇，对金融业的未来发展进行展望。基于此，《战略大转型——中国华融创新发展理论与实践》笔者在亲身经历中国金融体制改革过程的基础上，根据中国华融成立以来尤其是商业化转型以来的创新发展实践，向我们娓娓道来金融体系中一支新生力量的成长蜕变历程。

一、理念创造价值——探索市场化转型的道路

为化解金融风险、支持国有商业银行改革发展和促进国有企业改革脱困，1999年我国成立了包括中国华融在内的四家金融资产管理公司，承担起处理巨额不良资产的重大历史使命。在政策性业务处置阶段，中国华融对口承接了中国工商银行的不良资产，全面完成了6800亿元政策性不良资产处置任务，尽职履行“全力支持中国工商银行改制上市、全力服务国有企业改革脱困、全力化解系统性金融风险”的三大历史使命，为维护中国金融体系稳定运行发挥了重要的“安全网”和“稳定器”作用。

商业化转型的方向在哪?2006年起，包括中国华融在内的金融资产管理公司基本完成处置政策性不良资产的使命，公司未来何去何从成为亟待解决的问题。根据国外资产管理公司运营经验来看，只有那些经济发展程度较高、金融体系比较发达的国家，当资产管理公司完成其历史使命后，才能够成功地转型为投资银行或者专业的资产管理公司。但在中国华融商业化转型初期，我国还不完全具备成熟的市场条件。不仅如此，加之中国华融是财政出资成立的专门接收和处置银行不良资产的政策性金融机构，自成立之日起便具有浓重的行政色彩，公司上下还存在机关意识严重，思想观念和经营理念离市场化要求尚有不小差距，主动开拓、大胆创新的意识和能力不够，市场反应迟滞等问题。

坚定不移推动商业化转型，彻底走市场化道路。虽然面对重重困难，但中国华融也看到，尽管我国的金融体系发展成熟水平与金融市场的广度和深度还有待进一步提升，但近年来国内金融业的快速发展，国际金融市场呈现出的一些新发展态势，也给国内金融资产管理公司带来了极大的机遇。一方面，国际金融环境更加不确定，资产管理公司“安全网”和“稳定器”的作用更加重要；另一方面，国内经济金融快速发展，资产管理公司的市场空间不断扩大。这些都是中国华融实行商业化转型，走市场化永续经营路子的有利条件。于是从2006年实施转型开始，中国华融就一直在探索商业化转型的路子。（P3-5）

序言

随着中国经济步入新常态和金融改革深入推进，银行业盈利增速逐步下降、结构持续改善和趋于多元化的运行新格局已经到来。银行业正在告别高资本消耗的粗放式增长方式，向内涵发展、低资本消耗的集约式增长方式转型。在此背景下，改革创新和转型发展正在成为中国银行业“新常态”下的主旋律。

经济决定金融，金融服务经济。中国银行业始终坚持以服务实体经济为宗旨，推进改革创新和转型发展。近年来，银行业不断加大信贷结构调整力度，切实加强对“三农”、小微等经济领域薄弱环节和新兴产业的信贷支持，同时严控“两高一剩”行业新增贷款。银行业主动对接国家发展战略，整合各类金融资源，以创新的产品和服务支持“一带一路”、京津冀一体化、长江经济带等重点战略推进实施；积极发展跨境人民币业务，主动参与离岸人民币市场建设，助力人民币国际化深入开展。

经营是剑，管理是柄。中国银行业始终坚持深化内部体制机制改革，以管理转型作为改革创新和转型发展核心内容。近年来，面对内外部经营环境的深刻变化，银行业持续调整优化组织架构，精简部门设置，合理确定管理幅度；深入推进条线经营体制改革，探索推进事业部制改革，提高市场反应速度和经营活力；大力推进资源配置模式改革，加强资本管理，提高资本使用效率，通过经济资本管理手段，完善资本配置机制，促进资本资源向资本消耗少、产出效率高的分支机构和业务倾斜。

惟有锐意创新才能赢得商机。中国银行业始终坚持商业模式创新，推动改革创新和转型发展紧密结合并落到实处。银行业已从多方面着手，利用和接纳最新互联网技术与模式，积极调整经营模式并开拓新型业务：通过开放式、平台化、批量化、精准化的营销手段，营造线上线下闭环式、高效率的结算网络，促进客户低成本稳定资金更多地沉淀。

行稳方能致远。风险的有效管控是保障改革创新和转型发展的关键。中国银行业始终坚持以不发生系统性区域性金融风险为底线，牢筑风险防线，为改革创新和转型发展创造良好的环境和条件。面对风险压力持续加大的严峻形势，银行业金融机构沉着应对，多措并举，从制度建设、优化流程、创新工具等多方面切实加强风险防范，不断完善信用风险管理体系，持续加强对重点领域信用风险防控，努力实现了资产质量稳定。中国银行业资本较为充足，拨备覆盖率保持较高水平，风险抵补能力较强。大部分商业银行均建立了更为全面的流动性风险管理框架，持续加强流动性风险管控。同时，积极化解非信贷资产和表外业务潜在风险，推动同业、理财等业务规范健康发展。

改革和转型是一项系统工程，要求银行业的经营管理人员高屋建瓴，长短兼顾，内外兼修。既要不断加强对经济金融形势的研判，又要注重把握行业自身发展趋势和总体特征；既要密切关注国内外同业战略转型的推进状态，注重吸取有益经验，又要对自身的优势和不足了然于胸，知己知彼；既要确定发展目标，找准转型方向，选择业务模式，又要调整组织架构，优化体制机制，增强系统动力。毋庸置疑，这些都离不开银行业研究人员的审慎思索和倾心研究，也进一步凸显出银行业发展研究工作的重要性和价值。

为全面、深入地反映中国银行业改革发展的主要成绩和运行特点，加大业内外对银行业改革转型的关注与认识，提升行业研究能力，中国银行业协会行业发展研究委员会自2013年起举办“中国银行业发展研究年度优秀成果评选活动”，今年是第三年举办。本次评选共收到93家各类银行业金融机构以及部分监管机构工作人员申报的研究成果1084份，参与机构及参评作品数目均再创新高。

从研究主题看，本次评选成果主要分布在银行业务与产品类、战略转型与政策类、互联网金融与信息技术类、风险管理类、法律、监管政策与合规类等领域，学术性和实用性较往年均有明显提高。从研究者的构成看，本次参评作者主要为金融机构的专职研究人员和各主要部门的负责人，他们长期从事金融研究，对经济金融新问题和新事物有着高度敏感性，对经济金融热点问题有着敏锐洞察力，体现了较高的从业人员素养。从成果形式看，本次参选成果除论文外，还有专题研究、调研报告、图书专著等类型。

为进一步宣传和鼓励优秀研究成果和优秀研究人员，中国银行业协会将获奖成果汇编成书并正式出版。本书旨在为从事银行业研究的同行、专家、学者提供一个交流和讨论的平台，以碰撞思想火花，激发启迪和思考，进而希望能对银行业更好地推进改革创新和转型发展有所裨益。

沧海横流，方显英雄本色。中国银行业正处于改革转型的关键时期，面对新形势和新挑战，银行业研究人员将迎难而上，锐意进取，主动适应环境变化，密切关注行业发展前沿，进一步加强理论研究和实践创新，积极主动建言献策，为持续推进中国银行业改革创新和转型发展，全面提升服务实体经济的质量和水平，并最终建设成为国际领先的现代金融企业添砖加瓦！

连平

中国银行业协会行业发展研究委员会主任

交通银行首席经济学家

2015年12月

中国银行业的改革发展正处于重要的战略机遇期，如何把握机遇，推动银行业改革和转型，需要银行业从业者和研究人员从思想上深刻理解“新常态”，对行业自身真实情况进行客观把脉和冷静分析。本书甄选23篇年度优秀研究成果佳作汇编而成，充分体现了银行业研究领域所应具备的水准。——杨再平中国银行业协会专职副会长

中国经济正在转型中逐步走向新常态，这对中国的银行体系提出了许多新的要求。以放松金融管制、推进利率汇率市场化为代表的金融改革、产业的转型升级、技术的革新和宏观经济周期的波动，正在驱动中国银行业进入一个大变革的时代，我们需要有立足中国金融市场实际、并富有前瞻性的专业研究来指引行业前行。本书汇集了众多银行家的思考，值得阅读。——巴曙松中国银行业协会首席经济学家，研究员，博士生导师，哥伦比亚大学高级访问学者

本书汇聚银行业界翘楚，展现了他们在经济新常态下实践第一线对转型创新的深入思考，内容扎实，操作指导意义强，对中国银行体系中所有中高层管理者均有重要的学习参考价值。——王松奇中国社科院金融研究所原副所长兼书记、《银行家》杂志社主编

本书的作者身处金融一线，对不断变化中的银行业务创新、风险及其管理、组织变革等问题进行了深入研究，并提出了更具一般意义的分析框架和独到见解，监管者、银行从业人员和理论工作者将从中获得有益借鉴。——刘志清中国银行业监督管理委员会审慎规制局副局长

中国银行业协会通过组织评选，推出优秀成果评选获奖作品选，对推动我国银行业金融机构应对当今复杂的国际金融环境，防范风险、提升核心竞争力等多方面都有意义。尤其可贵的是，我们看到在大银行纷纷推出研究成果的同时，越来越多的中小规模金融机构积极参与，并围绕本机构发展、保障持续服务、防范风险等许多领域取得良好的研究成果。——陈文雄中国银行业监督管理委员会信科部副巡视员