本书是衍生品的入门读物，也是一本在美国广受欢迎的金融工程教材。作者唐·钱斯和罗伯特·布鲁克斯都是美国研究金融衍生产品和风险管理的一流教授。全书不但详细介绍了基于金融资产的衍生品以及从事衍生品交易的机构和市场、衍生品定价方法和定价策略等，还有机地把所有知识点都尽可能地运用于实践，强调了理论在真实情况下的实践运用。

本书适合于金融、投资、财务管理等相关专业本科生、硕士生、MBA教学使用，也非常适合作为金融工程、衍生产品和风险管理领域的培训教材和金融从业人员查阅的市场手册。

本书涵盖了金融衍生工具的基本内容以及相应的风险管理知识，主要介绍了期权、远期、期货、互换等基础性金融衍生工具的基本知识、市场制度、定价原理和市场运用策略，并针对目前世界上应用最广泛、最重要的一类衍生产品——利率衍生工具进行了深入浅出的分析和介绍，最后专门从定量和定性两个角度讨论了相应的风险管理问题。

本书适合于金融专业本科生、研究生及相关专业人士。

译者序

前言

教学建议

 第1章 导言

第一部分 期权

 第2章 期权市场结构

 第3章 期权定价原理

 第4章 期权定价模型：二叉树模型

 第5章 期权定价模型：布莱克-斯科尔斯-默顿模型

 第6章 期权基本策略

 第7章 高级期权交易策略

第二部分 远期、期货和互换

 第8章 远期、期货市场的结构

 第9章 远期、期货及期货期权

 第10章 期货套利策略

 第11章 远期、期货套期保值、价差与目标策略

 第12章 互换

第三部分 高级衍生工具

 第13章 利率远期和期权

 第14章 高级衍生品及投资策略

 第15章 金融风险管理技术与应用

 第16章 组织中的风险管理

附录A 公式

附录B 参考文献

术语表